TickerCode資料基準 2026年10月16日 15:45 · 更新 2026年10月16日 15:45 · 第1版
影響
中売上下方修正と営業赤字拡大
見落としやすい点
CDMO事業では技術移転に係る売上を計上した一方、製造開始を予定していた複数の受託案件の開始時期は期に移っています。
直近の期第3四半期累計では売上高、営業利益で、今回の期通期予想は売上高、営業利益です。売上高予想は前回のからへ引き下げられ（増減額、増減率）、営業利益予想もからへ悪化する一方、経常利益と当期純利益の予想はそれぞれ改善する見込みです。売上予想の引き下げ理由には、Ｓ-ＤＳＣ®に係る細胞加工件数が前年を上回った一方で、免疫細胞については一部の取引先医療機関で、日本への一時的な渡航規制が実施されていた国からの海外患者数が減少したこととASC等の提供開始遅れが挙げられています。CDMO事業では技術移転に係る売上を計上した一方、複数の受託案件の開始時期が期となったことも理由に挙げられ、営業利益予想には売上減少やStempeucel®の開発進展に伴う研究開発費増加、経常利益予想の改善には投資事業組合の運用好調と長期貸付金の一部回収による貸倒引当金戻入益が影響しています。
- 本業
- Ｓ-ＤＳＣ®に係る細胞加工件数は前年を上回りましたが、免疫細胞については一部の取引先医療機関で、日本への一時的な渡航規制が実施されていた国からの海外患者数が減少したこととASC等の提供開始遅れが売上予想の下振れ要因になりました。
- 注意
- 営業利益予想は悪化する一方、経常利益と当期純利益の予想は改善しており、経常利益の改善理由として投資事業組合の運用好調と貸倒引当金戻入益が説明されています。
次に確かめる点
- 次に発表される期通期決算で、売上高と各利益が今回の修正後予想に対してどう着地するか。
- 期の決算で、開始時期が移った複数のCDMO受託案件の製造開始や売上計上が確認できるか。
開示（1件）
1.2026年9月期業績予想の修正に関するお知らせ
業績予想の修正2026年10月16日 15:30開示本文を読む →
- 2026年9月期業績予想の修正に関するお知らせ：2025年11月13日に公表した2026年9月期通期（2025年10月１日～2026年９月30日）の業績予想を以下の通り修正いたしましたので、お知らせいたします。
- ２．業績予想修正の理由：売上高につきましては、特定細胞加工物製造業において、株式会社資生堂より技術提供を受けたＳ-ＤＳＣ®に係る細胞加工件数が前年を上回った一方、免疫細胞では一部の取引先医療機関において、日本への一時的な渡航規制が実施されていた国からの海外患者数が減少したことに伴う売上減少に加え、新たな細胞加工メニューである脂肪由来間葉系間質細胞（ASC）等の提供開始が遅れ、売上計上に至らなかったことから、当初の予想を下回りました。
- また、CDMO 事業においても、ティーセルヌーヴォー株式会社からの治験製品製造受託に向けた技術移転が完了し、当該技術移転に係る売上を計上した一方で、2026年9月期中に製造開始を予定していた複数の受託案件の開始時期が2027年9月期になったこと等を踏まえ、2026年9月期の通期売上高予想を、前回発表予想に対して121百万円減（12.9％減）の821百万円に修正いたします。
- 損益面については、一般管理費の費用低減の一方で、売上高減少に伴う利益の減少に加え、インドで製造販売承認を取得している同種間葉系間質細胞製品「Stempeucel®」（開発コード：MDNT-03）について、独占的開発・商業化に係るオプション権の行使に伴う開発の進展により、研究開発費が増加したこと等から、営業利益は前回発表予想に対して66百万円減少し、△1,520百万円となる見込みです。
- 経常利益は投資事業組合の運用成績の好調、長期貸付金の一部回収により、貸倒引当金の戻入益が発生したため、前回発表予想に対して89百万円増の△1,360百万円となる見込みです。
- また、当期純利益は前回発表予想に対して27百万円増の△1,426百万円となる見込みです。
1.2026年9月期通期業績予想数値の修正(2025年10月1日~2026年9月30日)
| 項目 | 売上高 | 営業利益 | 経常利益 | 当期純利益 | 1株当たり当期純利益 |
|---|---|---|---|---|---|
| 前回発表予想(A) | |||||
| 今回修正予想(B) | |||||
| 増減額(B-A) | |||||
| 増減率 | — | — | — | — | |
| (ご参考)前年同期実績(2 025年9月期) |
表の値は開示本文から取り、金額は億円などに直しています。
開示本文をもとに AI が作成した記事です。数字は開示本文と決算データから入れています。数字に押すと出どころが出ます。
出典
- 2026年9月期業績予想の修正に関するお知らせ2026-10-16